[링크] 오디오로 듣기 전설적인 투자자처럼 투자하기! 폴 튜더 존스의 매크로 전략 분석 1987년 '블랙 먼데이'를 예측한 거인의 시선으로 한국 시장의 기회를 탐색합니다. 본 보고서는 폴 튜더 존스(PTJ)의 투자 철학을 분석하고, 그의 기준에 부합하는 국내 유망 기업을 조명합니다. PTJ 플레이북: 거시경제, 기술적 분석, 리스크 관리 폴 튜더 존스의 전략은 세 가지 핵심 기둥 위에 세워져 있습니다. 그는 먼저 거시경제(Macro)의 큰 흐름을 읽어 투자 방향을 설정하고, 기술적 분석으로 정확한 진입 시점을 찾습니다. 그리고 이 모든 과정에서 가장 중요한 ..
[링크] 오디오로 듣기 전설적인 투자자처럼 투자하기! 짐 사이먼스의 퀀트 전략 분석 및 한국 시장 적용 짐 사이먼스: "퀀트의 왕" 짐 사이먼스는 '르네상스 테크놀로지'의 창립자로, 수학적 모델과 알고리즘을 기반으로 시장의 비효율성을 찾아내는 '퀀트 투자'의 대가입니다. 그의 '메달리온 펀드'는 전설적인 수익률로 유명하지만, 그 운용 방식은 철저히 비밀에 부쳐져 있습니다. 그는 전통적인 재무제표 분석(PEG, EBITDA 등)보다는 방대한 데이터 속에서 통계적 패턴을 찾는 데 집중합니다. ..
[링크] 오디오로 듣기 전설적인 투자자처럼 투자하기! "최대 비관의 시점이 가장 좋은 매수 시점이다." - 존 템플턴 템플턴의 투자 철학: 4대 원칙 존 템플턴은 역발상 투자의 아버지로 불립니다. 그의 전략은 단순한 수치 그 이상을 보며 시장의 공포와 탐욕을 역이용하는 데 중점을 둡니다. 그의 핵심 방법론은 다음과 같이 요약할 수 있습니다. ① 최대 비관 시장의 공포가 극에 달해 모두가 매도할 때 매수합니다..
[링크] 오디오로 듣기 전설적인 투자자처럼 투자하기! 조지 소로스의 '재귀성' 투자 전략 핵심 철학: 재귀성 이론 (Reflexivity) 조지 소로스의 투자는 '재귀성' 철학에 기반합니다. 이는 시장이 효율적이지 않으며, 투자자들의 '인식'이 시장의 '펀더멘털(현실)'에 영향을 미치고, 그 변화된 '현실'이 다시 '인식'을 강화하는 '되먹임 고리(Feedback Loop)'가 존재한다는 이론입니다. 시장은 균형을 찾아가는 것이 아니라, 이 되먹임 고리를 통해 '불균형(거품과 붕괴)'을 향해 움직입니다. ..
[링크] 오디오로 듣기 전설적인 투자자처럼 투자하기! 레이 달리오의 원칙으로 본 한국 시장 탐색 레이 달리오는 누구인가? 레이 달리오는 세계 최대 헤지펀드인 '브리지워터 어소시에이츠'의 창립자입니다. 그는 시장의 감정에 휘둘리지 않고, 데이터와 '원칙(Principles)'에 기반한 시스템적 투자로 유명합니다. 그의 가장 큰 기여 중 하나는 경제의 사계절을 견딜 수 있는 '올웨더(All Weather)' 포트폴리오입니다. 그의 철학은 '성배(Holy Grail)'라 불리는 분산투자에 있습니다. 즉, 상관관계가 낮은 ..
[링크] 오디오로 듣기 전설적인 투자자처럼 투자하기! 워렌 버핏의 '경제적 해자' 투자 전략 1. 워렌 버핏: '오마하의 현인' 워렌 버핏은 벤자민 그레이엄의 '가치투자'를 계승했지만, 한 단계 더 발전시켰습니다. 그는 단순히 '싼 기업'이 아니라 '훌륭한 기업'을 '합리적인 가격'에 사는 것을 목표로 합니다. 핵심 철학: "훌륭한 기업을 합리적인 가격에 사라" "할인된 가격에 그저 그런 기업을 사는 것보..